Hvordan Ping An, et forsikringsselskap, vokste til å bli en fintech natty-app

hvordan-ping-an,-et-forsikringsselskap,-vokste-til-a-bli-en-fintech-natty-app

A JOBBINVJU på Ping An er en unormal tur. For å bli agent i forsikringsdekningen, sektorens fineste av markedsverdi, må kandidatene hente spørsmål fra en lysende maskin. Når de svarer, blir deres råd, manglende ord og bevegelser undersøkt for egenskapene til de sanne selgerne. Etter å ha opparbeidet seg data fra tusenvis og tusenvis av slike intervjuer, mener selskapet at syntetisk intelligens ( AI ) -systemet kan være som et flash-plukk-middel og luke ut dudene. Bedømt av firmaets rangering av agentproduktivitet fungerer det.

Korrekt når rekrutteringsverktøyet gir et innblikk i ansettelsens fremtid, vil Ping An selv per sjanse per sjanse gi et vindu. videre til fremtiden for økonomi. Verktøyet er bra i tusenvis av applikasjoner konstruert av samfunnets ingeniørflåte. De tøffer et viltvoksende utvalg av produkter og selskaper, fra forsikringsdekning og bankvirksomhet til helsevesen og utdanning, som jeg i tolv måneder har vært tilbøyelig til å stoppe til 600 m bidragsytere. Ingen mange skrøpelige pengeprodukter og bedriftssamfunn på planeten stopper lån med betalingsanmerkning å konkurrere lån med betalingsanmerkning Ping Ans midler til å produsere teknologier og distribuere dem i en av disse skalaene.

Selskapet, plass opp av Peter Ma, begynte livet som en liten enhet i en kommandoeide arbeid i Shenzhen, som selger sjefer forsikringsdekning mot erstatningskrav til ansatte. Det ble så snart til slutt spunnet ut i 2000. I midten av 2015 s hadde det blitt en av alle Kinas fineste livs- og eiendomsforsikringsselskaper, og tiltrukket investering fra HSBC , en bank. I dag er det pris 1,5 milliarder yuan ($ 578 bn; utforsk figur 1), og har omdefinert seg selv som et kunnskapskonglomerat konstruert sfærisk en forsikringsdekning. Det er nå miles den største investoren i HSB C .

Tre saker skiller Ping Ans arbeidsmodell fra et unormalt forsikringsselskap: den omfattende plattformen for produkter og selskaper; det betyr i retning av dets så mange tusenvis og tusenvis av brukere og muligheter; og som underbygger det hele, dets teknologiske dyktighet. Ta utvalget av datterselskaper først. Selskapet selger livs- og lån med betalingsanmerkningisinsk helseforsikringsdekning, som i løpet av de tre første kvartalene av de tolv månedene utgjorde 67% av gevinstinntektene. Det gir helsevesenet gjennom Proper Doctor, dets digitale narkotikasamfunn (utforsk artikkel ). Kunder kan parkere pengene sine hos Ping An's bank eller investere dem gjennom Lufax, dens velstandsrådgivende arm (som ble oppført i Recent York i oktober 35 th). De kan konsumere en bil eller studere i utdanningsprodukter og bedrifter, hvoretter de finansierer midlene gjennom Ping Ans klientkreditt-enhet.

Den brede bredden av produkter og selskaper som tilbyr, lar i Ping An for å takle muligheter ekstra som et selskap i sosiale lån med betalingsanmerkningier, i stedet for et forsikringsselskap – den andre dyden til sin bransjemodell. Merkelig for en pengeinstitusjon, anser Ping An hovedtyngden av mennesker som prøver å oppdage produktene sine som brukere som ennå alle andre kunder. De vil konsumere en helseleverandør fra Proper Doctor eller en bil fra Autohome, dets app for shopping for biler, som bidrar til firmaets datapool, men likevel lukker ekstern sin kjernekunde råtten. “Du orker ikke å sveve gjennom bøylene. Alt eller ikke lenger ville det per sjanse per sjanse være å holde ut, laste ned appen vår, sier Jessica Tan, en av hver av samfunnets tre lån med betalingsanmerkningledere. Enklest etter at de har taklet et pengeprodukt på en av hver av kjerneenhetene i firmaet, tilsvarende en forsikringsdekning, blir brukerne muligheter.

Ved å tillate så mye av tusenvis og tusenvis av mennesker til å dyppe tærne i sitt produkttilbud, har Ping An opprettet et basseng av brukere som dessuten vil være målrettet for salg av ekstra subtile produkter. Større enn 608 m bidragsytere tilbøyet sin plattform i løpet av de første 9 månedene av tolv måneder (se diagram 2). Noen 236 var muligheter som hadde kontraktsavtaler lån med betalingsanmerkning firmaet. Reduksjonen var troen på brukerne. I løpet av den fremste halvparten av de tolv månedene, ca. % av dets 18 m nye muligheter ble hentet fra brukerne. Etter hvert som firmaet har mottatt flere brukere, har andelen steget steg for steg i de fleste moderne år.

Ping An endrer seg dessuten til bedre i den lukrative industrien av “ubehagelig salg ”, Eller selge muligheter for ekstra produkter fra mange formler i samfunnet, noe som øker inntektene uten å pådra seg verdien av å anskaffe nye kjøpere. Den delen av detaljhandelsmulighetene som har kontrakter lån med betalingsanmerkning større enn ett datterselskap, steg fra sfærisk 20% i 2019 til omtrent 37% i juni . Det setter Ping An om 30 andel poeng over den moderate ubehagelige salgsraten for forsikringsselskaper i Asia, i samsvar lån med betalingsanmerkning Bain, et konsulentselskap.

Ingen av dette kan godt være mulig uten Ping An's teknologiske dyktighet – den tredje og langt på vei viktigste ingrediensen i suksessen. AI slipper inn ubehagelige salgsplasser til muligheter som kan lages etter at de er mest verdige, for eksempel. “Det endelige salget avsluttes av en agent, men systemet utvikler rådene,” sier Henrik Naujoks fra Bain. “Og den er ferdig til gyldig tid.”

Underholdende banker og forsikringsselskaper sponser i de fleste tilfeller “fintech-inkubatorer” som produserer ny teknologi, eller forbruker i applikasjoner som dessuten blir lappet på til kjernevirksomheten. HSBC hyrte for eksempel Identitii, en australsk fintech, i tolv måneder for å produsere et digitalfondverktøy. Imidlertid er slike eksperimenter av lovgivningsmessige årsaker tilbøyelige til å være inngjerdet fra pengeinstitusjonen.

Ping An har, til gjengjeld, fullstendig internalisert disse operasjonene, det høres ut som ikke redd for regulatorisk tilbakeslag. Samfunnet har en 118, 02 – solid kunnskapskonstruksjon mannskap – forhøyet enn industri-bank divisjonene til allikevel de største bankene – i forbindelse lån med betalingsanmerkning 3, 02 forskere. Den sendte inn 4, 630 kunnskapspatenter innen den første halvdelen av de tolv månedene av meg selv. Instrumentene som er utviklet i samfunnets kunnskapsenhet, er i de fleste tilfeller tilbøyelige over hele firmaet. Disse legemliggjør kredittrisikoinnretninger som bruker omfattende butikker av fakta for å utvikle seg som et flash-utlånsvalg på Ping An's klientfinansieringsavdeling, Puhui. En analog dataknusing kan legge merke til at kunden bruker vaner gjennom handlinger oppdaget på en mobiltelefonsensor og er verdt bilforsikringsdekning tilsvarende. Ekstra gyldig prissetting på hver front sparer penger for firmaet.

Når store monetære selskaper driver produserer programmer i sameiet, beskytter de dem lån med betalingsanmerkning sjalusi mot motstandere. Mr Ma har vokst til å bli den troen på hodet ved å omarbeide Ping An's kunnskapsinndeling i en salgsenhet og et inntjeningssenter. Da firmaet utviklet sin cloud computing-teknologi for å være vert for bank- og forsikringsdekningsprogrammer, vokste det til slutt til å bli kunnskapen om produkter som nå venter på 630 banker og 110 forsikringsselskaper over hele Kina – en “tool-as-a-provider” -modell for bankvirksomhet som for det meste sammenlignes lån med betalingsanmerkning hva Amazon Web Companies har fullført for faktahotveihosting.

Ping An utlånsalgoritmer forenklet 47. 4 milliarder yuan i lån hos rivaliserende banker innen den første halvdelen av de tolv månedene. Enheten, omdøpt til OneConnect, ble offentlig stengt i tolv måneder. Én annen, kalt Entertaining City, bygger og driver indre programmer for sykehus. Lokale myndigheter i 214 byer bruker Ping Ans administrative kunnskap .

Dens kunnskapsindustri, som involverer salg av cloud computing-produkter og selskaper, genererte perfekte 4,5% av inntektene i samfunnet i løpet av de første 9 månedene av 2020. Imidlertid gjør overgangen fra pengeinstitusjon til fintech-formulering teknologien til et inntjeningssenter, sier Leonard L. a. Oliver Wyman, et konsulentfirma. At teknologien i det hele tatt gir inntjening, i stedet for å øke sin verdi, gjør Ping til en uvanlig.

Kan en sjanseformel for modellen bli vedtatt andre steder? Mange av de individuelle teknologiene utviklet av Ping An vil raskt bli brukt av vestlige forsikringsselskaper; noen snakker allerede om formuleringen om å bli “Europas Ping An”. Imidlertid vil engasjement av fintech-adopsjon definitivt være tøffere i land lån med betalingsanmerkning strengere lovgivning om brede data (og vil per sjanse per sjanse bære å roe seg definitivt også bli ekstra kompleks i Kina). Kunder i USA og Europa vil dessuten per sjanse per sjanse være ekstra motvillige enn disse i Kina til å konsumere forsikringsdekning, helsevesen og formuesadministrasjon fra ett firma.

I mellomtiden, Ping An's midler er å være testprøve. Når covid – 20 første gang i januar, ble firmaet snart tolv måneder i å restrukturere sin livsforsikringsdekning. Det innebærer å styrke kraften til over 1 million agenter, som er rolige som den fremste kanalen for salg av forsikringsdekning i Kina. Nasjonens forsikringsselskaper sliter ikke lenger best lån med betalingsanmerkning seg imellom for midler, de bekjemper dessuten nye aktører. “Vi konkurrerer også lån med betalingsanmerkning teknologibedriftene,” sier Jason Yao, likevel annenhver – administrerende direktør . Bedrifter lån med betalingsanmerkning sine besitter pengeteknologier, tilsvarende Ant Neighborhood, bærer konkurrerende forsikringstilbud.

AI AI – drevet rekrutterings- og øvingsverktøy har vært en av hver av Ping Ans toppstrategier. Det betraktes som om det ville være en sjanse per sjanse å jobbe i 2020, når verdien av den mest moderne industrien per agent innenfor firmaets livsforsikringsdekning steg lån med betalingsanmerkning en sunn 16. 4% sammenlignet lån med betalingsanmerkning de foregående tolv månedene. Måleren falt nesten like kraftig i den fremste halvdelen av 2020. Analytikere instruerer at motstanderne i Kina har klart det enda verre. Imidlertid er faren, sier en konsulent, at effektiviteten til noen av Ping Ans teknologistrategier per sjanse per sjanse ville være oppblåst takket være raskt relatert til forsikringsbransjen i Kina på den tiden. En langvarig nedgang ville per sjanse per sjanse demonstrere at noe av teknologien er mindre effektiv enn først tro.

En annen risiko kommer av justeringer av ledelsen. I segment dømmer disse Ping An's beliggenhet på teknologigrensen, noe som har ført til at motstandere snuser sfæriske ledere. Ericson Chan, administrerende direktør i Ping An Technology, ble så snart pochert i september av Zürich, men alle andre forsikringsselskaper. Lee Yuan Siong, administrerende direktør i Ping An Forsikringsdekning, overtok som sjef for AIA , et i utgangspunktet basert Hong Kong-forsikringsselskap, i tolv måneder. Parets manglende evne har vært et slag for samfunnet. Ekstra ville per sjanse per sjanse varsel.

Spørsmål dessuten loiter sfærisk fremtiden til Mr Ma, som er 67 i tolv måneder. Han trakk seg som administrerende direktør i samfunnet i juli, og fikk bransjevaktere til å studere ham for å trekke seg raskt. Imidlertid fortsetter han å kalle bildene som styreleder, og det er ingen diskusjon om arvplanlegging ennå. Hadde vært Mr Ma å dra, ville en viss frykt for at Ping An raskt ville stanse raskt. “Det er den beste en bestemt person som bruker innovasjon,” sier en konsulent. Til tross for all bruk av maskiner, er Ping An rolig underlagt nøkkelmann-risiko.

Denne artikkelen virket innenfor Finance & economics andelen av den trykte versjonen under overskriften “Metamorphosis”

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *